О существовании переменной процентной ставки по кредиту в России известно довольно небольшое количество людей. Чаще всего финансовые организации выдают кредиты под фиксированную процентную ставку и умалчивают о том, что через какое-то время ставка может измениться. В то же время о дифференцированных выплатах слышали все. При таких условиях сумма платежа по кредиту уменьшается каждый месяц, так как проценты рассчитываются от суммы, которая остается к выплате. Наша статья поможет вам получить наиболее полную информацию о кредитах с регулируемой процентной ставкой, плюсах и минусах такой ссуды.
Содержание:
Что такое кредит с плавающей процентной ставкой
Процентная ставка по ссуде считается переменной, если ее сумма не зафиксирована на определенном уровне, но может меняться в течение всего периода ссуды. В соглашении между банком и заемщиком устанавливается, как часто может меняться ставка. Формула расчета процентов по ссуде содержит переменную. Это зависит от ставки, действующей на межбанковском, международном или национальном рынке. Другими словами, ставка, по которой банку предоставляется ссуда. Затем в формуле к этому показателю добавляется фиксированный процент, например 3%. Именно он составляет чистую прибыль банка.
[предложение] Допустим, банку предоставлен кредит под 6%. В свою очередь, финансовое учреждение выдало клиенту кредит с процентной ставкой 6 + 3%. Банк всегда будет прибыльным, независимо от того, будет ли комиссия для финансового учреждения снижаться или увеличиваться. И заемщик получит прибыль только в том случае, если эта переменная останется на прежнем уровне или уменьшится. Если банку предоставили ссуду под высокую процентную ставку, ставка по кредиту также вырастет для частного клиента. Это значит, что выплаты тоже увеличатся.
Для заемщика переменная ставка выгодна, по крайней мере, в начале кредитных отношений. Фиксированный процент обычно выше. Предположим, банк N выдает потребительский кредит под 15% годовых по фиксированной ставке. А плавучесть может составлять около 12%. На начальном этапе видна экономия 3% годовых.
Принимая ссуду с переменной ставкой, помните о риске этого условия. На рынке банковских услуг ситуация может меняться не один раз за период кредитования. Чаще всего это не в пользу заемщика. Экономисты могут что-то предсказать, но простой обыватель точно рассчитать риски не сможет, так как в этой сфере необходимо постоянно следить за ситуацией. Таким образом, существует риск, что в любой момент проценты по кредиту могут вырасти и со временем стать выше фиксированной. Все первоначальные преимущества довольно быстро испаряются.
В контракте указывается периодичность пересмотра ставок. Это может быть ежедневно, но чаще всего раз в полгода или год. Выгодно брать краткосрочную ссуду под плавающую процентную ставку. Но финансовые учреждения выдают кредиты на срок до одного года только под фиксированную процентную ставку. Изменив ставку, вы можете оформить ипотеку даже в иностранной валюте. В этом случае банк точно ничем не рискует. Все переходит к заемщику. При ипотеке очень важно иметь возможность погасить долг по более низкой ставке, даже если это будет не очень долго. Разница в 2-3 процента позволяет значительно сэкономить.
Для ипотечной ссуды в иностранной валюте с переменной процентной ставкой расчет производится по формуле, в которой в качестве переменной следует брать показатели международного рынка. Если кредит в рублях, то показатели российского рынка.
Бывают случаи, когда ипотека с регулируемой ставкой зависит от ставки рефинансирования. Это принципал Центрального банка Российской Федерации. Центральный банк страны не раз предлагал коммерческим банкам снизить процентные ставки по клиентским кредитам в том случае, если он сам снизит ставку рефинансирования для банков. Пока российские банки не прислушиваются к этим рекомендациям.
С ипотекой довольно сложно подсчитать, что будет выгоднее: фиксированная ставка или переменная. Срок кредита составляет примерно 10-15 лет. Но предполагается, что в этот период межбанковский индекс скорее вырастет, чем упадет.
Чаще всего такие кредиты берут корпоративные клиенты финансового учреждения.
Порядок расчета плавающей процентной ставки
Особенность переменной ставки заключается в том, что она не позволяет однозначно оформить сумму кредита и рассчитывается по формуле, указанной в договоре. Очень часто это связано с курсами межбанковского рынка. В качестве альтернативы MosPrime (основной уровень, предложенный Москвой) – независимая индикативная ставка для банков, кредитующих друг друга в рублях на российском денежном рынке.
Финансовое учреждение добавляет фиксированный процент (~ 2%) к показателю MosPrime (~ 8%). Следовательно, ставка по кредиту на тот момент будет 10% (8 + 2 %).
Коммерческие банки обычно используют два индекса для выдачи кредитов. Для кредитов в иностранной валюте – LIBOR (London Interbank Supply Level). Для кредитов в рублях – MosPrime.
В случае ипотеки размер переменной ставки определяется двумя компонентами: фиксированной ставкой (основной процент по ссуде) и определенной переменной ставкой. В зависимости от того, идет ли индекс вверх или вниз, заемщик должен заплатить больше или меньше, чтобы погасить долг.
пора определиться с условиями, чтобы лучше понять, как рассчитывается кредитная ставка.
LIBOR – это всемирно признанный показатель стоимости финансовых ресурсов. Это средневзвешенная ставка рефинансирования, основанная на процентных ставках основных мировых банков. В соответствии с ним ссуды предоставляются банкам, которые выходят на лондонский межбанковский рынок с предложением средств в разных валютах и на разные периоды, от одного дня до 12 месяцев. LIBOR – это сокращение от «Лондонская межбанковская ставка предложения», что означает «Лондонская межбанковская ставка предложения.
LIBOR рассчитывается Thomson Reuters. Представляет интересы Британской банковской ассоциации. LIBOR – самый популярный в мире индикатор краткосрочных заимствований. Он создается на основе процентного соотношения 16 ведущих банков мира.
Показания снимаются каждый день в 11:30 по лондонскому времени. Затем из вычислений удаляются 4 наименьших и 4 наибольших результата для каждой группы данных. Остальные 8 показателей используются для расчета среднего арифметического. Окончательная цифра – это ставка LIBOR по межбанковскому кредиту на конкретный день.
Ставка LIBOR рассчитана для 10 видов валют: долларов США, Канады, Австралии и Новой Зеландии, шведских и датских крон, евро, британских фунтов стерлингов, швейцарских франков и японских иен. Он индивидуален, так как ставки по кредитам в разных валютах различаются.
MosPrime – один из ведущих индикаторов российского денежного рынка. Рассчитывается Национальной валютной ассоциацией (НВА) на основе ставок размещения рублевых кредитов (депозитов), объявленных крупнейшими участниками российского денежного рынка ведущим финансовым организациям с мая 2005 года.
В соответствии с Положением о формировании индикативной ставки по предоставлению кредитов в рублях (депозитах) на Московском межбанковском рынке MosPrime Rate – Moscow Prime Offered Rate, ставки 10 ведущих финансовых институтов по депозитным операциям со сроками овернайт, 1 неделя, Для расчета используются 2 недели, 1, 2, 3 и 6 месяцев (эксперты называют эти периоды соответственно MosPrimeON, MosPrime1w, MosPrime2w, MosPrime1m, MosPrime2m, MosPrime3m, MosPrime6m.
Ставка MosPrime рассчитывается каждый рабочий день в 12:30 мск. Банки-участники вводят свои котировки в систему Reuters до 12:00 мск, начиная с 11:45 мск.
Что касается ставки LIBOR, то здесь ситуация несколько иная, сроки ее фиксации могут быть разными: это может быть несколько дней или несколько месяцев (максимум один год). Если ипотека привязана к ставке LIBOR, часто используется ставка LIBOR в размере 6 месяцев, то есть с шестимесячным периодом фиксации.
На практике это означает, что процентная ставка меняется дважды в год: плавающая часть корректируется с учетом колебаний значения данного рыночного индикатора.
Могут быть и другие условия кредитования, при которых индекс пересматривается каждый месяц, квартал или год. Но слишком короткий срок создает неудобства для заемщиков, поэтому финансовые учреждения выбирают оптимальный 6-месячный период. В каждом новом периоде процентная ставка будет корректироваться в соответствии с измененным значением значения индекса.
Есть такое понятие, как спред. Это интегрированный банковский показатель разницы между стоимостью привлеченных ресурсов и доходностью их размещения, выраженный в процентах. Величина этого показателя влияет на плавающую процентную ставку по кредиту. Также для каждого случая показатель может отличаться.
Спред можно рассчитать по следующей формуле:
Спред = средний процентный доход / активы с процентным доходом – средние процентные расходы / расходы к уплате.
Благодаря спреду можно понять, насколько правильно проводится процентная политика финансового учреждения в текущей рыночной ситуации и способно ли руководство оперативно и правильно реагировать на изменения на рынке.
Плавающая ставка обычно рассчитывается следующим образом: значение выбранного индекса добавляется к банковскому спреду (на дату расчета ставки) (его размер зависит от размера активов и пассивов, а также кредитной политики банка).
Рассмотрим в качестве примера следующие данные:
Индекс – трехмесячная ставка MIBOR (90 дней), спред – 2,5 %.
Значение переменной ставки:
MIBOR (90) + 2,5 %.
По состоянию на 11 октября 2019 года ставка MIBOR (90) составляла 11,28%; Переменная ставка, рассчитанная на эту дату: 11,28% + 2,5% = 13,78 %.
Плюсы и минусы кредита с плавающей процентной ставкой
Преимущества плавающей ставки включают следующее:
- Есть возможность сэкономить на процентах (плавающие ставки обычно ниже фиксированных).
- Для кредитов в иностранной валюте плавающие процентные ставки изначально ниже.
К недостаткам кредитов с плавающей ставкой можно отнести следующее:
- Заключая договор с банком на условиях переменной процентной ставки, клиент принимает на себя риски, связанные с изменениями на финансовом рынке и на международной арене. Без необходимого опыта и профессиональной смекалки невозможно рассчитать, какой курс будет для него лучшим вариантом.
- брать кредит в иностранной валюте очень рискованно. Если есть такая необходимость, лучше, чтобы срок кредита не превышал трех лет. Из-за непредсказуемости экономик разных стран существует риск резких скачков обменных курсов. Это означает появление существенного изменения размера ставки по кредиту.
Чаще всего переменная процентная ставка по кредиту выгодна тем заемщикам, которые получают доход в иностранной валюте. Постепенно мир и стабильность в мировой экономике улучшаются. Плавающие процентные ставки по кредитам становятся более стабильными, а это означает, что они с большей готовностью брать кредиты по нефиксированным ставкам. В этой системе начисления процентов неудобно то, что невозможно рассчитать точный убыток по кредиту. Между аннуитетом и дифференцированной схемой выплаты долга лучше выбрать последнюю.
Оформление и погашение кредитов с плавающей процентной ставкой
Банки редко предлагают оформить кредитный договор с переменной процентной ставкой. Чаще всего такой заем выдается при долгосрочном договоре, срок действия которого составляет более трех лет. Но есть также среднесрочные ссуды с пролонгацией. Но краткосрочные ссуды выдаются только по фиксированной ставке.
Ролловер ссуды могут быть выданы:
- банковские учреждения;
- кредитные союзы;
- банковские консорциумы.
Заключение кредитного договора с плавающей ставкой осуществляется так же, как и заключение договора с фиксированной процентной ставкой. Потенциальный заемщик должен соответствовать ряду требований, например, для подтверждения кредитоспособности и общего опыта работы.
Обсуждая условия соглашения, стороны могут определить взаимовыгодные периоды времени – подпериоды, по истечении которых банк может пересмотреть ставки. По условиям соглашения финансовые учреждения могут применять штрафы и другие санкции, если заемщик не может вовремя выплатить долг. При этом заемщик вправе потребовать уменьшения переплаты в случае снижения базовой процентной ставки.
Заключая договор, заемщик соглашается выплатить долг по первоначальной процентной ставке. Никаких дополнительных комиссий и комиссий не взимается. Выплата долга будет производиться в течение всего периода, указанного в контракте, до согласованной даты, после чего проценты будут изменены в большую или меньшую сторону. Чаще всего временной интервал между изменениями тарифов составляет 3-6 месяцев. Некоторые банки меняют показатель только раз в год. Бывает, что финансовые учреждения требуют от заемщика также предоставить налоговую декларацию в отделение банка.
На изменение процентной ставки влияет следующее:
- продолжительность подпериодов – сколько времени проходит между пересмотрами тарифов по соглашению;
- экономическое положение страны. В частности, изменение обменных курсов, а также показателей инфляции на момент пересмотра тарифов;
- текущая кредитная политика банка, выдавшего ссуду;
- соблюдение заемщиком условий договора, в частности отсутствие просроченных платежей.
Процент пролонгации изначально не изменяется, и после даты пересмотра он может измениться или остаться прежним в течение следующего периода. Заемщик может согласиться с параметрами банка, которые могут повлиять на изменение ставки.
При заключении договора с переменной процентной ставкой заемщик имеет право потребовать включения в текст дополнительных критериев, снижающих риск повышения ставки. Это означает, что договор пролонгации вообще не дает банку одностороннего права влиять на параметры погашения кредита.
Если у заемщика возникли проблемы с погашением долга, при котором необходимо пересмотреть проценты в пользу заемщика, стоит срочно обратиться в банк. Представители финансового учреждения могут предложить пересмотреть условия соглашения. Если предлагаемые изменения способны случайно нарушить основные условия договора, то имеет смысл рассмотреть такое решение, как реструктуризация накопленной задолженности.
Чтобы минимизировать риск возникновения проблем с выплатой кредита, необходимо:
- заранее согласовать с банком условия регулярного рефинансирования;
- учитывая все факторы, которые могут повлиять на изменение интересов, согласовать и зафиксировать подпериод, наиболее выгодный для обеих сторон;
- изучить и согласовать все те критерии, которые могут повлиять на изменение процентной ставки и, следовательно, на сами выплаты по ипотеке;
- сосредоточиться на связанных платежах и сборах;
- использовать функцию получения информации об изменении процентной ставки по SMS и электронной почте;
- исключить автоматические платежи по погашению кредита;
- как только базовая процентная ставка будет скорректирована, погашение кредита должно быть пересчитано.
Изменение первоначальной ставки и, следовательно, выплат должно основываться на изменении критериев, указанных в контракте. Перед подписанием заемщику следует внимательно изучить текст договора. Именно из-за ошибок на начальном этапе в будущем могут возникнуть проблемы с возвратом кредита. Все условия должны быть взаимовыгодными, иначе есть риск расторжения договора в судебном порядке в будущем.
Обращаться в банк для изменения условий имеет смысл в следующих случаях:
- Кредитоспособность заемщика снизилась.
- Ставки по кредитам необоснованно выросли.
- Появились задержки платежей.
- Накопление скрытых комиссий.
- При рефинансировании контракта.
- Реструктуризация долга.
уменьшение общей стоимости кредита возможно благодаря тому, что банк исключает дополнительные платежи, такие как страховые выплаты, из расчета процентной ставки. Финансовому учреждению гарантируется получение платежей по кредиту от клиента даже в случае роста инфляции. Банк может предложить заключить смешанную сделку вместо обычного пролонгации.
Калькулятор в Excel для кредита с плавающей ставкой
Для ясности рассмотрим ссуду с дисконтированной ставкой LIBOR. Если индикатор Лондонской межбанковской ставки предложения (LIBOR) увеличивается на любой процент, он обозначается как «LIBOR + 3%». Возьмем конкретный пример.
В плане выплат по ссуде с переменной процентной ставкой, показанной на рисунке ниже, есть столбец «Вариация процентов». Эти данные графически отображают значения процентных ставок с течением времени. В другой таблице показаны изменяющиеся значения процентных ставок.
Столбец «Процентное изменение» содержит формулу, которая вставляет определенные ставки из дополнительной таблицы на основе указанного условия.
Столбец «Процентная сумма» содержит формулу, в которой используются данные из ячеек в столбце «Изменение процента».
Примечание. Все формулы в каждом столбце находятся над заголовками столбцов, кроме столбца G, где формула: = ВПР (D11; $ K $ 11: $ L $ 23; 2; ИСТИНА).
В столбце «Процент изменения» используется функция ВПР. Четвертый аргумент ИСТИНА. Чтобы этот аргумент правильно использовался в формуле, данные в первом столбце дополнительной таблицы с разными процентными значениями должны быть отсортированы в порядке возрастания. Функция ВПР определяет, какое значение является наибольшим в первом столбце дополнительной таблицы для каждого текущего номера платежа в исходной таблице.
Функция не запрашивает точное совпадение при поиске. Вам необходимо найти максимальное приблизительное значение, соответствующее номеру первого столбца дополнительной таблицы. Когда такое число найдено, функция ВПР возвращает процентную ставку из ячейки напротив найденного числа. Предположим, функция ищет значения процентной ставки для числа 16. Возвращает значение из второй строки, так как ближайшее к 16 значение в следующей строке – 98. То есть 98 – это наибольшее число из желаемого числа 16.
При составлении графика платежей лучше указывать не номер платежа, а дату платежа. Чтобы заменить номер платежа датой в расписании, необходимо выполнить несколько шагов:
- В ячейку D4 введите дату первого платежа (например, 10.01.2020).
- В ячейке D5 введите формулу. Его нужно скопировать в остальные ячейки столбца D (теперь «Дата платежа», а не «Нет «№»):
- В столбце K «Дата платежа» дополнительной таблицы процентов (диапазон: K2: L15) введите даты, после которых процентная ставка изменится в графике платежей по кредиту.
Было бы полезно создать условное форматирование, чтобы автоматически скрывать ячейки, показывающие отрицательные значения долга по ссуде, когда период погашения ссуды становится короче. Допустим, у вас есть не 30 лет на оплату, а 20. Вы можете изменить шрифт текста в пустых ячейках, тем самым скрывая данные, подходящие для определенных условий. Для этого выделите диапазон табличной части графика D4: I363 и выберите инструмент: «ГЛАВНАЯ» – «Стили» – «Условное форматирование» – «Создать правило».
Откроется окно «Новое правило форматирования». В нем вам нужно выбрать опцию «Использовать формулу для определения форматированных ячеек». В появившемся поле «Редактировать описание правила» введите формулу:
= $ D5> = ДАТА (ГОД (D $ 4), МЕСЯЦ ($ D $ 4) + (B $ 5 * 12), ДЕНЬ (D $ 4))
Нажав кнопку «формат», установите шрифт значения ячейки «белый».
После предпринятых шагов вы увидите, что в графике платежей скрыты ненужные отрицательные значения, которые возникают при сокращении срока ссуды в параметрах условия в первой таблице слева.
Прогноз на изменение доли кредитов с плавающей ставкой для корпоративных клиентов
Центральный банк страны может ввести новые правила кредитования бизнеса в этом году. Соответствующие положения уже находятся на завершающей стадии разработки. Как только Регламент вступит в силу, частные компании претерпят изменения в виде уменьшения предложений по кредитам с фиксированной ставкой, а также увеличения комиссионных.
В этой ситуации переменная ставка может быть связана со ставкой рефинансирования центрального банка или может зависеть от других показателей. Не исключено, что одной из них является ставка MosPrime (рассчитывается Национальной финансовой ассоциацией на основе данных восьми крупнейших банков).
На российском финансовом рынке очень мало инструментов с плавающей ставкой. Вам нужен надежный рыночный индикатор. MosPrime – это индикатор для очень небольшой группы участников финансового рынка, что означает, что он не может отражать истинную стоимость транзакций. Предполагается, что для основного числа участников рыночных отношений основным показателем будет ставка рефинансирования центрального банка.
Переменная процентная ставка может помочь избежать финансового кризиса, если учетная ставка центрального банка резко изменится. Ставки по кредитам изменятся в результате колебаний ставки рефинансирования, а это значит, что это не повлияет на ликвидность банков.
Основными лидерами по выдаче кредитов без фиксированной процентной ставки являются такие финансовые институты, как Газпромбанк (40-42%), Банк Открытие (38-40%), ВТБ (35-37%) и Альфа-Банк (15%). -17%). Сбербанк выдает кредиты с переменной процентной ставкой на уровне 5% от общей суммы. Многие аналитики наблюдают активный рост пролонгации кредитов Сбербанка.
По имеющейся информации Банка России, доля кредитов с плавающей процентной ставкой на конец прошлого года не превышала 15% от общей суммы. Для сравнения, в Европе доля таких кредитов составляет 80-90%. Центральному банку не придется делать все возможное, чтобы «заставить» коммерческие банки перейти на пролонгационное кредитование. Все помнят ситуацию 2014 года, когда ставка рефинансирования в ночь на 16 декабря поднялась с 10,5 до 17%. Такой резкий перерыв сыграл злую шутку с коммерческими банками. Заемщики продолжали погашать задолженность по ставке, установленной в соглашении, а банкам приходилось брать кредиты в ЦБ уже с учетом новых процентов.
Получив этот опыт, банки приступили к страхованию. Многие финансовые учреждения предписывают в соглашении оговорку об изменении кредитной ставки из-за больших колебаний ставки рефинансирования. Возможно, ЦБ хочет систематизировать все способы хеджирования банков, зафиксировав их в одном месте. Это может снизить риски как для заемщиков, так и для банков.
Банк и заемщик страхуются по-разному. Финансовое учреждение готовит договор, чтобы при необходимости можно было повысить проценты. А частное лицо выбирает банк, в котором установлена фиксированная ставка, чтобы знать точную сумму к оплате.
В последние годы многие банки практикуют заключение договоров займа с переменной процентной ставкой. Но одно дело – прописать такую возможность, и совсем другое – по-настоящему использовать этот объект. Многие клиенты могут отрицательно относиться к финансовым учреждениям, также возможно, что это влияет на финансовые показатели банка.
Пока не наблюдается повсеместного перехода на ссуды с аналогичными условиями. Некоторые банки, особенно мелкие, не пытаются взимать условия с плавающей процентной ставкой, так как есть риск потерять значительную долю клиентов. Пока правильнее было бы ограничить пересмотр ставки по кредиту в краткосрочной перспективе.
По словам Александровского банка, очевидно, что заемщики вполне готовы заключить соглашение о продлении в связи с тем, что существует долгосрочный период снижения ставки рефинансирования. «Мы не видим массового перехода корпоративных кредитов на продукты с плавающей ставкой. Для банков такой подход позволяет снизить риски и зафиксировать процентную маржу. Но для клиентов такие продукты означают не только возможность снижения кредитной ставки, но и определенный риск в случае повышения ключевой ставки », – сказали в банке.
В крупных корпорациях казначейство и финансовые отделы постоянно следят за ситуацией в мировой экономике. На основании полученных данных можно ожидать, что размер ставки рефинансирования в течение года останется на прежнем уровне или будет ниже, а это значит, что можно сделать выбор в пользу кредита с плавающей ставкой.
Представители крупных компаний могут застраховать финансовые риски от повышения ставок: есть специальные финансовые инструменты. Чаще всего малый частный бизнес аккредитован в региональных банках. В их штате нет специалистов, которые могли бы профессионально изучить ситуацию на финансовом рынке и сделать прогноз на следующий год. Поэтому для них правильное решение – получить ссуду с фиксированной ставкой.
Малые региональные банки не предпринимают попыток перейти на кредитование с плавающей процентной ставкой, так как малый и средний бизнес не проявляет достаточного интереса к этим программам. Но частным банкам все равно придется соблюдать правила ЦБ РФ. Возможно, Центробанк знает намного больше, чем он. С введением в действие новых правил Центральный банк страхует частные банки от кризиса. Если так, то со временем можно будет узнать.
